P eaufinez votre stratégie d ’ éPargne Tenez compte du temps dont vous disposez Il faut garder en tête les contraintes, notamment la durée normale de l’épargne (voir aussi tableau 5, page suivante) et ce qui se passe si on ne respecte pas cette durée : – si vous rachetez une assurance-vie de moins de quatre ans vous paierez près de 50 % d’impôts sur les gains ; – pour un PEL tout retrait entraîne la clôture du plan : vous pouvez donc être forcé de récupérer 30 000 € parce que vous avez besoin de 3 000 € (et avant deux ans vous perdrez aussi des intérêts sur ces 30 000 €) ; – pour les comptes à terme vous perdez des intérêts (ou vous payez une autre forme de pénalité) et vous devez clôturer le compte . Il faut aussi tenir compte des avantages annexes (notamment pour le CEL et le PEL), qui peuvent contrebalancer ces contraintes . La subtilité : les durées officielles On peut remarquer que la durée officielle d’un PEL est de quatre ans, et de huit ans pour une assurance-vie. Mais ces durées ne sont pas toujours importantes en elles-mêmes : ce qui compte est ce qui se passe concrètement après telle ou telle durée. Par exemple, si vous n’avez pas l’intention d’emprunter pour acquérir un logement alors la durée officielle de quatre ans pour un PEL ne joue aucun rôle particulier : pour vous, il n’y a pas de différence majeure entre un PEL de trois ans et un PEL de cinq ans. 57